| Geldanlage: Banksparen / Bundeswertpapiere / Anleihen bei Finanztip.de |
| Anleihen: Tagesanleihen am Euro-Tagesgeldzinssatz Eonia | |
Bundeswertpapier Tagesanleihe als Konkurrenz zu Tagesgeld
Die Verzinsung der Tagesanleihe orientiert sich am Euro-Tagesgeldzinssatz Eonia (Euro Overnight Index Average). Dieser Leitzins orientiert sich wiederum in aller Regel am Leitzins der Europäischen Zentralbank (EZB). Zum Ende des Kalenderjahres werden die aufgelaufenen Zinsen automatisch in neue Anteile am Wertpapier umgewandelt. Der Preis für die Tagesanleihe beträgt somit am Jahresanfang immer 100 Prozent. Die seit dem jeweiligen Jahresanfang aufgelaufenen Zinsen werden somit direkt im Tagespreis ausgewiesen (so genannte Full-Price-Notierung oder Dirty-Price-Notierung).
Unterschied Verzinsung Tagesgeldkonto zu Zinssatz Tagesanleihe
Anleger können Tagesanleihen als Bundeswertpapiere - mit Nennbetrag von 50 Euro - täglich kaufen und verkaufen. Damit tritt dieses Wertpapier in Konkurrenz zum Tagesgeldkonto und zum Geldmarktfonds. Die Tagesanleihe soll nach Darstellung der Finanzagentur die tägliche Verfügbarkeit eines Tagesgeldkontos oder Geldmarktfonds mit der Rückzahlungssicherheit einer Bundesanleihe kombinieren. Die Verzinsung des Bundeswertpapiers lässt jedoch - insbesondere im Vergleich zu anderen kurzfristigen Geldanlagen - sehr zu wünschen übrig.
Am 26. Januar 2009 belief sich zum Beispiel der Zinssatz für die Tagesanleihe auf nur 1,05 Prozent, während an diesem Tag mehrere Banken Tagesgeldzinssätze von 3 Prozent (auch für Bestandskunden) offerierten und für Neukunden im Einzelfall noch ein höherer Zinssatz erzielbar war. Die doch erhebliche Differenz scheint aber dauerhaft zu sein. Dies verdeutlichen exemplarisch die zwei Grafiken (Screenshots), die beide jeweils am 24. August 2009 aufgenommen wurden. Der Zinsatz für die Tagesgeldanleihe betrug an diesem Tag magere 0,19 Prozent, während die Tagesgeldzinsen in der Spitze zumindest noch zwischen 2 und 2,5 Prozent lagen. Per Klick auf den Tagesgeld-Screenshot rufen Sie die aktuellen Tagesgeld-Offerten auf.
Sehr zu begrüßen ist der Renditerechner der Finanzagentur. Mit dem Renditerechner für die Tagesanleihe kann die Verzinsung und die Wertentwicklung für einen beliebigen Zeitraum verfolgt werden. Anleger können die Tagesanleihen mit einer einfachen Banküberweisung an die Finanzagentur telefonisch, per Post oder über das Internet direkt bei der Finanzagentur erwerben. Ein Einzelschuldbuchkonto wird von der Finanzagentur für Privatanleger und institutionelle Investoren (z.B. gemeinnützige Vereine) wie ein Wertpapierdepot geführt und kann jederzeit unter www.tagesanleihe.de gebührenfrei eröffnet werden. Telefonische Informationen und Hinweise unter 0800/2225562.
Die Zinserträge aus einer Tagesanleihe unterliegen bei einem Privatanleger grundsätzlich der Abgeltungsteuer von 25 Prozent zuzüglich Solidaritätszuschlag.
EONIA (Euro OverNight Index Average) bezeichnet den Durchschnittszinssatz für auf Euro lautende Übernachtausleihungen unter Banken. Er wird unter Mitwirkung der Europäischen Zentralbank auf Basis der Zinssätze bedeutender Kreditinstitute berechnet. EONIA wurde im Jahr 1999 ins Leben gerufen und ist ein weltweit anerkannter Zinsindex (Benchmark) für kurzfristige Geldanlagen im Euroraum. Die Verzinsung bei der Tagesanleihe erfolgt grundsätzlich mit einen Abschlag von 7,5 Prozent auf den Eonia. Dies bedeutet, dass 92,5 Prozent des Eonia-Zinssatzes als Zinsen an den Anleger ausgezahlt werden. Ausnahme bei der Zinssatzermittlung: Steigt der Tagesgeldzinssatz am Geldmarkt auf mehr als 6 Prozent, so lautet die Formel für die Verzinsung der Tagesanleihe: Eonia abzüglich 0,45 Prozentpunkten. Fällt der Tagesgeldzinssatz unter 2 Prozent, werden vom Eonia-Zins nur 0,15 Prozentpunkte abgezogen.
Nutzung der Tagesanleihe als Mietkaution
Die als Geldleistung erbrachte Kaution muss der Vermieter auf einem Sonderkonto zu den üblichen Zinsbedingungen einer Spareinlage mit dreimonatiger Kündigungsfrist anlegen. [Mehr hierzu im Artikel Ratgeber Mietkaution]. Die Finanzagentur wirbt für die Tagesanleihe u.a. als Stellung der Sicherheit für die Mietkaution. Dazu heißt es: Für die Einrichtung der Mietkaution benötigen Sie als Mieter ein Schuldbuchkonto bei der Finanzagentur. Darauf wird die Tagesanleihe gebührenfrei verwahrt. Die Kontoeröffnung ist ebenfalls kostenlos, und Sie können auf Ihrem Schuldbuchkonto natürlich auch andere Bundeswertpapiere verwahren lassen. In Höhe des vereinbarten Kautionsbetrages erwerben Sie Anteile der Tagesanleihe. Anschließend lassen Sie eine Sperre über diese Summe zugunsten des Vermieters eintragen. Die Sperre wird mit dem Formular „Eintragung einer Mietkaution“ beantragt, welches Mieter und Vermieter unterschreiben und anschließend an die Finanzagentur zurückschicken..
Verfahren bei Beendigung des Mietverhältnisses: Wird das Mietverhältnis aufgelöst, teilt der Vermieter mittels entsprechendem Formular der Finanzagentur auf dem Postweg mit, ob die Kaution freigegeben oder eingezogen werden soll. Dabei kann er in beiden Fällen auch nur einen Teilbetrag der Kautionssumme freigeben oder einziehen lassen. Die Freigabe wird von der Finanzagentur sofort veranlasst. Sofern der Vermieter die Einziehung der Mietkaution, ganz oder teilweise, geltend macht, informiert die Finanzagentur zunächst den Mieter und führt die Einziehung erst nach einer Wartefrist von einem Monat aus. Die Kautionsabwicklung über eine Tagesanleihe wird im Vergleich zu einem normalen Sparbuch-Konto von vielen Vermietern und Mietern wahrscheinlich als sehr umständlich beurteilt werden.
Einweitige Werbung zur Tagesanleihe
Die Deutsche-Finanzagentur bewirbt die Tagesanleihe u.a. mit folgendem Wortlaut:
Sie möchten Ihr Geld kurzfristig und sicher anlegen?
Zu attraktiven Konditionen, mit denen Ihr Vermögen unmittelbar
von steigenden Zinsen profitiert?
...
Oder nutzen Sie die Tagesanleihe zum Beispiel als
bequeme Wiederanlage für Zins- und Tilgungszahlungen
aus Bundeswertpapieren. Dann können Sie mittel- und langfristige
Anlageentscheidungen in aller Ruhe treffen, während
Ihr Vermögen weiter wächst.
Kein Wort dazu, dass bei sinkenden Zinsen unmittelbar das Gegenteil von "profitieren" eintritt. Auch wird das Wort "Tagesgeld" bewusst in der gesamten Broschüre nicht einmal erwähnt. Die Informationsbroschüre ist daher als eine klare Werbebroschüre anzusehen und dient nicht der objektiven Information für kurzfristige Geldanlagen.
Fazit: Tagesanleihen bringen zwar neuen Schwung in den Markt für kurzfristige Geldanlagen. Neben der Geldanlage auf Tagesgeldkonto eignen sich Tagesanleihen für Anleger, die eine risikolose Parkmöglichkeit für Ihr Geld suchen. Die hohe Sicherheit spricht für diese Form der Geldanlage. In bezug auf Rendite ist jedoch eindeutig und nachweisbar die Geldanlage auf einem sicheren Tagesgeldkonto vorzuziehen.
Mit dem Bundeswertpapier "Tagesgeldanleihe" haben insbesondere die Geldmarktfonds noch weitere gewichtige Konkurrenz erhalten. Denn viele Geldmarktfonds haben durch die Finanzkrise, seit dem Beginn im Sommer 2007 stark unter der Krise am Markt für forderungsbesicherte Wertpapiere (Asset Backed Securities, ABS) gelitten. Banken mit attraktiven Tagesgeldangeboten sind wegen der besseren Verzinsung von der Tagesanleihe bei weitem nicht so betroffen. Mit einem Tagesgeldvergleich kann schnell ein Vorteilsvergleich Tagesgeldkonto im Vergleich zur Tagesanleihe durchgeführt werden.
|
|